Forex Wochenausblick 15. September — 19. September 2014

Fundamentale Nachrichten – Rückblick

Rohstoffe

Der Roh­stoff­in­dex von Bloom­berg ist in der ver­gan­ge­nen Woche auf ein 5-Jah­res-Tief gefal­len. Seit Monats­be­ginn allein fiel der Index um 4%. Am stärks­ten fie­len Agrar­pro­duk­te und Ener­gie­pro­duk­te, aber auch Edel­me­tal­le haben nach­ge­ge­ben. Bei den Agrar­pro­duk­ten hat ein sehr mil­des Wet­ter zu einem Pro­duk­ti­ons­über­schuss geführt. Zusätz­lich ist die Nach­fra­ge nied­rig, zum Teil auch wegen dem Embar­go gegen Russ­land. Auch die Ener­gie­wer­te sind gefal­len, trotz den geo­po­li­ti­schen Span­nun­gen im Nahen Osten.

Gold und Sil­ber fal­len eben­falls. Die Grün­de sind zum einen der star­ke US Dol­lar, aber auch die nied­ri­ge Infla­ti­on in Euro­pa und den USA.

Die Ver­bil­li­gung der Roh­stof­fe nutzt vor allem den Län­dern mit einem Import­über­schuss (zum Bei­spiel asia­ti­schen Län­dern und den USA) und scha­det den export­ori­en­tier­ten Län­dern (OPEC-Län­der, Süd­afri­ka, Aus­tra­li­en, Kana­da, Russ­land aber auch Deutsch­land).

Die nied­ri­gen Roh­stoff­prei­se füh­ren auch zu nied­ri­ger Infla­ti­on, was vor allem den Noten­ban­ken in den USA , Euro­pa und Japan sor­gen berei­tet.

England

In Eng­land dreht sich alles um die Unab­hän­gig­keits­wah­len Schott­lands am 18. Sep­tem­ber. Die Unsi­cher­heit über den Aus­gang liess den GBPUSD auf das tiefs­te Niveau seit dem Novem­ber 2013 fal­len­Ge­mäss einer Umfra­ge von Bloom­berg glau­ben 36%, dass der GBPUSD bei einem „Ja“ für die Unab­hän­gik­eit wei­te­re 2%-5% ein­büs­sen könn­te, 3% glau­ben sogar, dass der Cable wei­ter über 10% fal­len könn­te. Bei einem „Nein“ glau­ben 68%, dass der Cable um 2%-5% zule­gen könn­te, wäh­rend 13% glau­ben, dass in die­sem Fal­le der Cable 5%-10% zule­gen wird.

Bis zum Wahl­aus­gang am 19. Sep­tem­ber neh­me ich nicht an, dass Wirt­schafts­zah­len irgend­ei­nen Ein­fluss auf die eng­li­sche Wäh­rung haben wer­den.

Wirtschaftsnachrichten

Im Fol­gen­den lis­te ich die wich­tigs­ten geplan­ten Wirt­schafts­nach­rich­ten. Bit­te beach­ten Sie zudem, dass am Frei­tag der drei­fa­che Hexen­sab­bat statt­fin­det. Dies ist die Bezeich­nung für den gros­sen Ver­falls­tag von Futures und Optio­nen. Grös­se­re Markt­be­we­gun­gen und erhöh­te Vola­ti­li­tät an jenen Frei­ta­gen sind kei­ne Sel­ten­heit.

G20

Am nächs­ten Wochen­en­de dem 20. Und 21. Sep­tem­ber tref­fen sich Finanz­mi­nis­ter und Noten­ban­ken­chefs der G20 in Crains, Aus­tra­li­en.

USA Wirtschaftsnachrichten – Inflationsdaten und Leitzinsentscheidung

Am Mon­tag um 15:15 wird die Indus­trie­pro­duk­ti­on ver­öf­fent­lich. Am Diens­tag um 14:30 wird der Pro­duk­ti­ons­preis­in­dex und am Mitt­woch um 14:30 der Kon­su­men­ten­preis­in­dex ver­öf­fent­licht –Bei­de Indi­ka­to­ren gehö­ren zu den wich­tigs­ten Indi­ka­to­ren der Infla­ti­on.

Am Mitt­woch um 20:00 wird der Leit­zins und eine Pres­se­er­klä­rung des ame­ri­ka­ni­schen Offen­markt­aus­schus­ses FOMC ver­öf­fent­licht. Eine hal­be Stun­de spä­ter hält die Fed Prä­si­den­tin Janet Yel­len eine Pres­se­kon­fe­renz. Bei der Ver­öf­fent­li­chung ist erhöh­te Vola­ti­li­tät garan­tiert.

Die US Bau­ge­neh­mi­gun­gen wer­den am Don­ners­tag um 14:30 ver­öf­fent­licht. Um 14:45 hält Janet Yel­len eine Rede zum The­ma „Die Bedeu­tung des Ver­mö­gens­auf­baus für nied­ri­ge und mitt­le­re Ein­kom­men der pri­va­ten Haus­hal­te“. Der Phil­ly Fed Herrstel­lungs­in­dex wird um 16:00 ver­öf­fent­licht.

EU Wirtschaftsnachrichten – ZEW Konjunkturerwartungen

Am Diens­tag um 11:00 wer­den die deut­schen und die Euro­päi­schen ZEW Kon­junk­tur­er­war­tun­gen ver­öf­fent­licht. Der end­gül­ti­ge Kon­su­men­ten­preis­in­dex der Euro­zo­ne wird am Mitt­woch um 11:00 bekannt gege­ben.

Japan Wirtschaftsnachrichten

In Japan ist am Mon­tag Ban­ken­fei­er­tag. Am Diens­tag um 7:30 hält der japa­ni­sche Noten­ban­ken­chef Kuro­da eine Rede vor wirt­schaft­li­chen Ent­schei­dungs­trä­gern in Osa­ka. Am Don­ners­tag um 1:30 wird die japa­ni­sche Han­dels­bi­lanz ver­öf­fent­licht und um 8:35 hält der Noten­ban­ken­chef Kuro­da eine wei­te­re Rede in Tokio.

England Wirtschafsnachrichten – Unabhängigkeitswahlen Schottlands

Am Diens­tag um 10:30 wird der Kon­su­men­ten­preis­in­dex, der Pro­duk­ti­ons­preis­in­dex und der Ein­zel­han­dels­preis­in­dex ver­öf­fent­licht- alles Infla­ti­ons­in­di­ka­to­ren. Am Mitt­woch um 10:30 wer­den Arbeits­markt­da­ten Eng­lands bekannt gege­ben, sowie das Pro­to­koll der letz­ten Noten­bank­sit­zung ver­öf­fent­licht. Am Don­ners­tag um 10:30 wer­den Ein­zel­han­dels­ver­käu­fe Eng­lands bekannt gege­ben. Aber machen wir uns nichts vor- das Event der Woche sind die Unab­hän­gig­keits­wah­len Schott­lands, die eben­falls am Don­ners­tag statt­fin­den. Am Frei­tag wer­den die Resul­ta­te des Wahl­gangs bekannt­ge­ge­ben.

Kanada Wirtschaftsnachrichten — Inflation

Am Diens­tag um 14:30 wird der Pro­duk­ti­ons­ver­kauf Kana­das ver­öf­fent­licht. Um 18:45 hält der kana­di­sche Noten­ban­ken­chef Poloz eine Rede. Am Frei­tag um 14:30 wird der Kern Kon­su­men­ten­preis­in­dex (Infla­ti­on) und die Gross­han­dels­ver­käu­fe ver­öf­fent­licht.

Australien Wirtschaftsnachrichten – Protokoll der Notenbankensitzung

Am Diens­tag um 3:30 wird das Pro­to­koll der letz­ten Note­ban­ken­sit­zung Aus­tra­li­ens ver­öf­fent­licht.

Schweiz Wirtschaftsnachrichten – Notenbanksitzung

Am Mon­tag um 9:15 wird der Pro­duk­ti­ons­preis­in­dex der Schweiz ver­öf­fent­licht. Am Don­ners­tag­mor­gen um 8:00 wird die Han­dels­bi­lanz bekannt gege­ben. Um 9:30 wird wird der Leit­zins der Schwei­ze­ri­schen Noten­bank und eine Pres­se­er­klä­rung ver­öf­fent­licht.

Neuseeland Wirtschaftsnachrichten – Bruttoinlandprodukt

Das Brut­to­in­land­pro­dukt Neu­see­lands wird in der Nacht auf Don­ners­tag um 0:45 ver­öf­fent­licht.

Für detail­lierte Infor­ma­tio­nen über alle Wirt­schafts­nach­rich­ten emp­fehle ich Forexfactory.com und Finanznachrichten.de für Quar­tals­be­richte ein­zel­ner Fir­men und spe­zi­elle Ereig­nis­se.

Technische Analyse

AUDUSD, USDCAD und Gold

Nach­dem sich der Aus­tra­li­sche Dol­lar und der Kana­di­sche Dol­lar in den letz­ten Wochen rela­tiv gut gegen den US Dol­lar behaup­tet haben, bra­chen die genann­ten Wäh­run­gen in der Vor­wo­che wich­ti­ge Unter­stü­tun­gen, respek­ti­ve Wider­stän­de. Der Anfang mach­te der AUDUSD, der am letz­ten Diens­tag das ers­te Mal die wich­ti­ge Unter­stüt­zung bei 0.9200 nach unten gebro­chen hat. Danach gene­rier­te der Preis ein mus­ter­gül­ti­ges Pull­back, nur um wei­ter zu fal­len. Die Trend­wen­de ist damit voll­zo­gen und der Aus­sie befin­det sich nun im Abwärts­trend. Der Tren­druch ist auch vom COT Report unter­stützt.

Der kana­di­sche Dol­lar brach eben­falls kurz­fris­tig am Diens­tag eine wich­ti­ge Wider­stands­li­nie bei 1.1000. Am Don­ners­tag brach der Kurs dann die Mar­ke signi­fi­kant. Im Tageschart ist damit eine schö­ne Schul­ter-Kopf-Schul­ter gene­riert wor­den, die nun wei­ter stei­gen­de Kur­se erwar­ten lässt. Ein mög­li­ches Kurs­ziel liegt beim Loo­nie m.E. in der Regi­on von 1.1270.

Die bei­den roh­stoff­las­ti­gen Wäh­run­gen gal­ten damit als Früh­bo­ten für die Edel­me­tal­le Gold und Sil­ber, die sich eben­falls in der Nähe wich­ti­ger Unter­stüt­zun­gen aus dem Wochen­chart befan­den. Vor allem Gold durch­brach die Unter­stüt­zung am Frei­tag signi­fi­kant. Nach einem mög­li­chen Pull­back rech­ne ich mit wei­te­ren fal­len­den Kur­sen bis zur nächs­ten Unter­stüt­zung bei 1180.00. Mei­nes Erach­tens könn­te es aber sogar noch wei­ter nach unten gehen. Fun­da­men­tal dürf­ten der star­ke Dol­lar und die nied­ri­ge Infla­ti­on die Grün­de dafür sein.

USDJPY

Der japa­ni­sche Yen ist im Moment sehr schwach, und der USDJPY befin­det sich in einem star­ken Auf­wärts­trend. Der Preis stieg auf das höchs­te Niveau seit Sep­tem­ber 2008. Mei­nes Erach­tens ist mit wei­ter stei­gen­den Kur­sen zu rech­nen.

 

Markt­stu­di­en von Cross Paa­ren fol­gen am Diens­tag­mor­gen. Ich wün­sche eine erfolg­rei­che Han­dels­wo­che!