Forex Wochenausblick 6.Februar- 10. Februar 2012

Fundamental

Die veröffentlichten Makrodaten der letzten Woche aus den USA und aus Europa waren im grossen Ganzen positiver zu bewerten als erwartet.

Die Daten aus Europa weisen zwar auf eine Rezession hin, aber schwächer als erwartet. So ist z.B die deutsche Industrieproduktion nur um -0.1% schwächer(erwartet wurde ein Rückgang von 0.6%) und die spanischen Industrieproduktion fiehlen mit -6.7% auch weniger als erwartet (erwartet wurden -7.0%). Eine ganze Reihe von Staatsanleihen in Europa wurden relativ erfolgreich per Auktionen an die Öffentlichkeit gebracht. Hier eine Reihe von Auktionen der letzten Woche:

1. Deutschland nahm Kredite in Höhe von 4.1 Milliarden in 10-Jahresanleihen mit 1.82% Zins auf.
2. Italien nahm Kredite in Höhe von 2 Milliarden in 10-Jahresanleihen mit 6.08% Zins auf. Noch im November musste Italien einen Zins von 7.56% garantieren.
3. Frankreich nahm Kredite in Höhe von etwa 7 Milliarden mit Anleihen von Laufzeiten zwischen 2018- 2022 mit  2.44% – 3.13% Zins auf.
4. Portugal nahm kurzfristige Kredite (3-monatige und 6-monatige Anleihen) von 1.5 Milliarden mit Zinsen von 4.07% und 4.46% auf. Die Anleihen waren ein absoluter Renner, und waren mehr als 2.5 mal gedeckt.

Am meissten hat aber die USA mit sehr guten Makrodaten aus dem Arbeitsmarkt überrascht. Die Arbeitslosenquote fiel auf 8.3% (im Januar noch 8.5%) und sagenhafte 257’000 neuen Arbeitsstellen im nicht-landwirtschaftlichen Sektor von wurden kreiirt.  Dabei muss noch erwähnt werden, dass staatliche Stellen wegen Sparplänen abgebaut wurden. Der amerikanische VIX Index (auch Angstindex genant) befindet sich auf dem tiefsten Niveau seit Juli 2011.

Aktienmärkte stiegen im Januar mit tiefem Volumen  stark. Der S&P500 stieg um etwa 8% und der DAX um etwa 10%. Damit ist der Januar 2012 der besste Monat seit 1987 (erinnern Sie sich, was später in demselben Jahr noch passiert ist?).

In der nächsten Woche wird vor allem der Donnerstag sehr interessant: Die britische Bank und die EZB veröffentlichen Ihren Zinsentscheid. Zusätzlich trifft sich der italienische Regierungschef Monti mit dem amerikanischen Präsidenten Obama in Amerika.

Alle wich­ti­gen Wirt­schafts­nach­rich­ten für die kom­mende Woche fin­den Sie wie immer bei For­ex­fac­tory und bei Finanznachrichten.de für Quartalsberichte und spezielle Ereignisse.

Technisch

EURUSD

Seit der Vorwoche hat sich nicht viel getan- der Kurs hat es nicht geschafft, die 38.2 Fibo zu durchbrechen. Trotzdem zeigt der Euro ziehmliche Stärke, denn es war anzunehmen, dass der Euro nach den US Arbeitsmarktveröffentlichungen am Freitag stark fallen wird, aber dies ist nicht geschehen. Meine Analyse ist daher immer noch vorsichtig: Ich bevorzuge immer noch Shorts, werde diese aber erst eingehen, wenn sich eine Bewegung nach unten ergibt. Falls der EURUSD jedoch die 38.2 Fibo durchbricht kann ich mir einen weiteren Aufstieg in die Richtung der 50 Fibo vorstellen.

AUDUSD

Der AUDUSD befindet sich in einem Aufwärtstrend, der auch vom COT Report eindeutig unterstützt wird, und von dem ich schon seit einigen Wochen berichte. Am Freitag hat der Kurs eine weitere wichtige Widerstandslinie durchbrochen, wenn auch nicht sehr deutlich. Ich glaube, dass wir weiterhin mit einem steigenden AUDUSD rechnen können.

 GBPUSD

Der GBPUSD hat die wichtige Widerstandslinie von 1.5766 durchbrochen und getestet. Dies ist ein gutes Zeichen für weitere Aufstiege. Die Shortposition vom COT Report schwächen kontinuirlich ab, was einen weiteren Aufstieg auch unterstützt. Wenn die Widerstandslinie von 1.5766 hält sehe ich in den nächsten Wochen einen Aufstieg bis zu 1.6100 für möglich.

 DAX-MAR12

Alle Fibo-Linien zeigen starke Widerstandslevels. Am Freitag hat der Dax die 23.6er Linie durchbrochen. Damit ist nun der Weg frei, um das Niveau von August 2011 wieder zu erreichen. Ich kann mir jedoch vorstellen, dass der Dax einige Tage noch an der 23.6 Linie hindümpelt, bevor es weiter nach oben geht.

 Der Wochenausblick sollte nicht als eine Aufforderung zum Handel dienen, sondern ausschliesslich als Marktstudie.